现适解金营运指数(Operating Cash)，经济学术语，是指经营现金流量与经营所得现金的比值。

• 中文名称 现金营运指数
• 外文名称 Operating Cash
• 性质 名词
• 分类 理财

指数介绍

　　现金营运白延你线愿游往指数(Operating Cash Flow to Operating Profit Ratio)现金营运指沙数是指经营现金流量与经营预存将北落绿衣木半间所得现金的比值。经营所得现金等于经营净收益加上各项折旧、减值准备等非付现费用，经营现金流量等于经营所得现金减去应收账款、存货等经营性营运资产净增加。

　　现金营运指数是反映企业现金回收质量，衡量风险的指标,指反映企业经营活动现金流量与企业经营所得现金(经营现金毛流量)的比值。理想的现金营运指数应为1。

指数来自的计算

　　指标计算

公式一

　　现金营运指数=经营现金净流量÷经营现金毛流量 = (经营所得现金一经营性营运资产净增加)÷经营所得现金

公式二

　　:经营现金净流量识哪联余判运频普额所=净收益+非经营活动税后净损失 (减净收益)+ 折歌根义旧、摊销+营运资本净减少(减净增加)

　　式中:经营所得现金是经营净收益与360百科非付现费用之和。

　　运用公式一 例:某公司2003年度净利润为1000万元，计提的各项资产减值准备共计400万元，提取的关细任张土走修半凯固定资产折旧为300万元，处置势答护固定资产的收益20万元，财务费用(借款利息)15万元，投资收益24万元，存货增加30万元，经营性应收经余怀行采香负项目增加38万元，经营性应付项目增加52万元。所得税率为33%。则:

　　①第1类调整项目率安绍速化帮纪=400+300=700(万元) ②第2类调整项目=20-15+24=+29(万元) ③第3类调整项目=30+38-52=16(万元) 现金营运指数={1000+700-29(1-33%)-16}÷{1000+700-29(1-33%)}=0.99

　　现金营运指数是反映企业现金回收质量背黑稳及分里谁、衡量现金风险的指标。理想的现金营运指数应为1，小于1活调武谓溶的现金营运指数反映了公司部分收益没有取得现金，而是停留在实物或债权形态，而实物或债权资产的风险远大于现金。现金营运指数越小，以实物或债权形式存在的收益占希其特湖总收益的比重越大，收益质量越差。